（公開：2026年4月2日 最終更新：2026年4月12日）
【執筆時点の情報について】
分離課税導入を含む暗号資産の税制を改正する所得税法等の一部を改正する法律が次のとおり、成立等しました。
| 成立日 | 令和8年3月31日 |
| 公布日 | 令和8年3月31日 |
| 施行日 | 令和8年4月1日（別段の定めがあるものを除く） |
本記事は公布された法律・政令・規則に基づいて記載しています。ただし、国税庁の通達・FAQはまだ公表されていません。解釈が確定していない部分があるため、本記事の内容に基づいて具体的な取引や税務処理を行う際は、事前に税理士にご相談ください。通達等で新たな取扱いが明らかになった場合は、本記事を随時更新します。
令和8年度税制改正後の暗号資産（仮想通貨）課税では、特定暗号資産について「国内取引所で売るか（分離課税20%）」「海外取引所やDEX、取引所以外で売るか（総合課税、最大55%）」を納税者自身が選択できます。この経路選択により、従来は存在しなかった節税パターンが生まれました。どちらが有利かは、課税所得の水準・所得区分・損失の有無によって変わります。
- 均衡点は課税所得432万円：暗号資産の分離課税は20%(復興特別所得税込みで20.315%)の定率、総合課税は超過累進税率です。暗号資産の所得以外の所得がないと仮定した場合、課税所得330万円以下なら総合課税の平均税率が明確に有利、330万円超432万円以下までは総合課税の平均税率がわずかに有利、432万円超では分離課税が有利になります
- 節税パターン1(異なる銘柄の使い分け)：異なる種類の特定暗号資産について、利益が出ているもの(例:ビットコイン)は国内取引所で売却して分離課税で確定させ、損失が出ているもの(例:イーサ)は海外取引所やDEXで売却して総合課税の対象とし、同じ雑所得内のマイニング報酬・ステーキング報酬、年金、副業所得等や、譲渡所得内の他の譲渡益との内部通算に使う方法です。同一種類の暗号資産内での振り分けではありません
- 節税パターン2(低所得時の総合課税選択)：課税所得が330万円以下の場合、総合課税の平均税率が分離課税を下回ります。この場合、特定暗号資産を国内取引所経由ではなく海外取引所等で売却して総合課税を選択する方が有利になります
- 事業所得の場合は総合課税ルートにメリット：暗号資産取引が事業所得に区分される場合、総合課税ルートでは暗号資産の売却損失を給与所得等と損益通算でき(所法69①)、青色申告なら3年間の純損失の繰越控除も使えます。分離課税ルートでは給与所得等との損益通算はできません(措法38の2②二)
- 譲渡所得・雑所得の場合は分離課税ルートが有利な場面が多い：暗号資産の譲渡による所得が譲渡所得・雑所得に区分される場合、総合課税ルートの損失の使い道が限定的(譲渡所得は所法69②で損益通算排除、雑所得は内部通算のみ)なため、分離課税ルートで3年繰越控除を使う方が有利な場面が多くなります
- 評価方法との連動：総平均法(届出をしなければ自動適用)では年末まで各売却の損益が確定しないため、年の途中での経路選択の判断が事後的に覆るリスクがあります。経路選択は移動平均法と相性がよく、評価方法の選択と一体で検討する必要があります
- 20万円申告不要特例との関係：給与所得者で給与所得及び退職所得以外の所得金額が20万円以下であれば確定申告は不要です(所法121①一)。特定暗号資産の所得もこの20万円の判定に含まれます。分離課税、総合課税のいずれを適用しても（つまり、経路選択自体は）20万円の判定結果に影響しませんが、相殺できる損失がある場合は通算後の金額が変わりえます
※均衡点の計算は、暗号資産の所得以外の所得がないものとして算出しています。実際の税額は他の所得・各種控除・個別事情によって変動するため、具体的な判断は税理士にご相談ください。
📋 この記事でわかること
本記事は、記事A：全体像――何が変わり、何が変わらないのか、記事B：取引経路と課税方式――「どこで売るか」が課税方式を決めるの続編です。
記事Bでは、特定暗号資産を国内取引所で売れば分離課税（20%）、海外取引所やDEXで売れば総合課税（最大55%）になるという原則を解説しました。
本記事では、この構造を前提に、「分離課税と総合課税のどちらが有利か」を具体的に検討する節税パターンを取り上げます。ただし、今回はわかりやすい2パターンを素材にしています。実際には、ここで紹介するもの以外にも多くの節税パターンが存在しますが、複雑になるため、詳しくは税理士にご相談ください。
⚠ 経路選択は合法的な制度の利用であり、脱税ではありません。ただし、暗号資産取引業者が税務署に提出する報告書には「移入数量」「移出数量」が記載されるため（措法38の2④、措規18の17③④、別表第七の二）、取引の全体像は課税当局に把握されうることを認識しておく必要があります。
分離課税の対象となる特定暗号資産について、国内取引所で売るか（分離課税）、海外取引所やDEXで売るか（総合課税）を、納税者自身が選択することです。
この選択が可能になるのは、次の2つの構造があるためです。
❶ 課税方式は譲渡時の経路で決まる：同じビットコインでも、国内取引所で売れば分離課税（20%）、海外取引所やDEXで売れば総合課税（最大55%）になります（措法38の2①）。
ここでいう暗号資産取引業者とは、「金融商品取引法2条9項に規定する金融商品取引業者のうち同法28条5項の暗号資産取引業を行う者」です。
❷ 取得価額は種類単位で統一されている：分離課税の対象となる譲渡と総合課税の対象となる譲渡とで、取得価額を別々に計算する定めはありません。同じビットコインであれば、どこで売っても1単位あたりの取得価額は同じです。
この2つが組み合わさることで、従来は存在しなかった節税パターンが生まれます。
経路選択とは、同一時点で保有する同一種類のビットコインの中から、含み益のある単位と含み損のある単位を選り分けて売却先を振り分けることではありません。暗号資産は種類単位で1単位あたりの平均取得価額を計算するため（所令119の2①）、同じビットコインであれば、どこで売っても同一の平均取得価額が適用されます。経路選択が影響するのは、売却時点で生じた損益に対して分離課税と総合課税のいずれが適用されるかという点です。
理論上、可能です。
この方法の効果は、分離課税側では利益のみを低税率（20%）で確定させ、総合課税側では損失を他の譲渡益の圧縮に利用するというものです。
同一種類の暗号資産（例：ビットコイン）の中で振り分けるのではなく、異なる種類の特定暗号資産について、利益が出ているもの（例：ビットコイン）は国内取引所で売却、損失が出ているもの（例：イーサ）は海外取引所で売却するという使い分けがパターン1の基本です。
内部通算の相手方となる総合課税の譲渡益（ゴルフ会員権、貴金属、書画骨董等に係るもの）がある方は総合課税ルートも選択肢に入ります。
ただし、総合課税ルートの暗号資産の譲渡所得の損失について、損益通算（給与所得など他の総合課税の所得や、土地建物・株式等・先物取引といった他の分離課税の所得との相殺）はできません（所法69②）。内部通算で吸収しきれなかった損失を給与所得等と相殺することはできず、切り捨てとなります。
なお、分離課税ルートの特定暗号資産の譲渡損失も、総合課税の所得や他の分離課税の所得との相殺はできません（措法38の2①後段・②二）。
一方、総合課税の対象となる暗号資産の所得が事業所得に区分される場合は、話が変わります。事業所得の損失は損益通算の対象であり、給与所得等から控除できます（所法69①）。この違いはQ4で解説します。
課税所得が330万円以下であれば、総合課税の方が有利になる場合があります。
課税所得金額と所得税の税率の関係については、国税庁の速算表をご覧ください。
課税所得が330万円以下であれば、195万円以下の部分に15%が適用される分だけ、全体の平均税率が分離課税の20%を下回ります。
さらに課税所得が195万円以下であれば、所得税率は5%であり、住民税と合わせても15%です。分離課税の20%より5ポイント低くなります。
「330万円超」でも直ちに分離課税が有利とは限らない
課税所得金額が330万円を超えると、超えた部分の限界税率は所得税20%＋住民税10%＝30%（復興特別所得税込みで30.42%）となり、分離課税の20.315%を大きく上回ります。
ただし、330万円以下の部分にはそれぞれ低い税率が適用されるため、平均税率で見れば、課税所得金額がおおむね430万円程度までは総合課税の平均税率が分離課税を下回ります。
もっとも、330万円を超えた部分には10ポイント以上の税率差が生じるため、330万円超の部分が大きくなるほど分離課税の優位が急速に拡大します。
| 課税所得金額 | 総合課税 平均税率 | 分離課税 税率 | 差 | 有利な方 |
|---|---|---|---|---|
| 195万円 | 15.10% | 20.315% | −5.21 | 総合 |
| 330万円 | 17.19% | 20.315% | −3.12 | 総合 |
| 400万円 | 19.51% | 20.315% | −0.81 | 総合 |
| ≈432万円 | 20.32% | 20.315% | ±0.00 | 均衡点 |
| 500万円 | 21.69% | 20.315% | +1.38 | 分離 |
| 600万円 | 23.15% | 20.315% | +2.83 | 分離 |
（注）総合課税の平均税率は、復興特別所得税（基準所得税額の2.1%）を含む。分離課税の税率は20.315%（所得税15.315%＋住民税5%）で一定。暗号資産の所得以外の所得がないものとして計算。
実務上の目安としては「330万円以下なら総合課税」が安全です。330万円超430万円程度のゾーンは個別計算による確認が必要です。432万円を超えると分離課税の方が平均税率で有利になり、課税所得が高くなるほど分離課税の優位性が拡大します。
「分離課税＝常に有利」ではありません。逆に、「総合課税＝常に不利」でもありません。自分の課税所得その他の事情を考慮して、分離課税と総合課税のどちらが有利かを判断する必要があります。
大きく変わります。暗号資産の所得が事業所得・譲渡所得・雑所得のいずれに区分されるかによって、損失の活用方法が異なります。
| 項目 | 分離課税ルート （所得区分を問わず共通） | 総合課税ルート （事業所得の場合） | 総合課税ルート （譲渡所得・雑所得の場合） |
|---|---|---|---|
| 内部通算 | 3類型（事業・譲渡・雑）間で通算可 | 事業所得内で可 | 譲渡所得内 or 雑所得内で可 |
| 損益通算 | 不可（給与所得等との相殺不可） | 可 （給与所得等と相殺可能） | 不可（給与所得等との相殺不可） |
| 繰越控除 | 3年間 （分離課税暗号資産所得のみから控除） | 青色申告なら3年間 （翌年以後の総所得金額等から控除可能＝使い道が多い） | なし （その年限りで切捨て） |
この表が示すとおり、事業所得に区分される場合には、総合課税ルートで損失を活用するメリットがあるのは明らかです。
利益が出る年は分離課税ルート（20%）で確定させ、損失が出る年は総合課税ルートで損益通算に活用する――これが事業所得に区分される方にとっての基本的な判断の方向性です。ただし、具体的にどちらが有利かは、どの種類の課税所得があるかという点のほか、課税所得の水準や翌年以後の相場見通しにも左右されます。
譲渡所得や雑所得に区分される場合は、総合課税ルートの損失の使い道が限定的であるため、分離課税ルートで3年間の繰越控除を使う方が有利な場面が多いです。ただし、雑所得の対象となる暗号資産の譲渡損失は、マイニング報酬・ステーキング報酬、年金所得、副業所得などの他の雑所得と相殺できるというメリットがあります。
分離課税ルートでは、所得区分が事業所得・譲渡所得・雑所得のいずれであっても、税率（20%）は同じであり、3類型間の内部通算も認められています。つまり、分離課税を選ぶ場合は、所得区分が税額にほとんど影響しません。所得区分が大きく影響するのは、総合課税ルートを選ぶ場合です。
実際には多くの考慮要素がありますが、まずは簡便的なものとして、以下の5つのチェックポイントに沿って判断してください。
経路選択の判断は、譲渡時期・評価方法の選択とも切り離せません。経路選択は特定暗号資産の譲渡時に行うものなので、通常は、譲渡時点で譲渡原価が確定している移動平均法と相性がよいです。総平均法を採用している場合、年後半の取得が年前半の売却原価に遡及的に影響するため、経路選択時の思惑と異なる結果につながるリスクもあります。経路の選択と売却時期・評価方法の選択は一体として検討する必要があります。上記のチェックポイントは簡便的なものなので、詳しくは税理士にご相談ください。
本記事は概要です。今後、書籍・雑誌記事・セミナーにおいて、詳細な解説や税理士向けの実務上の注意点についても取り上げる予定です。
1か所から給与の支払を受け、その全部について源泉徴収または年末調整が行われている給与所得者の場合、「給与所得及び退職所得以外の所得金額」が20万円以下であれば、確定申告書を提出する必要はありません（所法121①一）。特定暗号資産に係る譲渡所得等の金額もこの20万円の判定に含まれます。
分離課税の所得は確定申告書への明細書の添付を要件として適用されるものであるため、当該特例を適用しないで計算した給与所得及び退職所得以外の各所得の金額を合計した金額を基礎として判定します（所基通121-6参照）。同通達は上場株式等や先物取引等の分離課税について同様の取扱いを示しており、特定暗号資産についても今後、通達改正により明記される可能性があります。
20万円以下である場合には、分離課税の所得も含めて申告不要となります（所法121①、措法38の2①、措令25の15の2③）。特定暗号資産の利益とその他の副収入等を合わせて20万円を超える場合は、確定申告が必要です。
20万円以下でも注意すべき点があります。
第1に、20万円以下であっても非課税となるわけではないので、医療費控除やふるさと納税の寄附金控除を適用するために確定申告をする場合には、当該20万円以下の所得を含めて申告することになります。
第2に、確定申告が不要となる場合であっても、住民税（個人住民税）の申告は別途必要となりうる点にご注意ください。
第3に、繰越損失がある場合は、損益が20万円以下に収まっていても、繰越控除の適用を維持するためには確定申告書（または確定損失申告書）の提出が必要です。繰越控除は申告不要制度と両立しません。
▼ 経路選択との関係
経路選択（国内取引所経由の分離課税ルートか、海外取引所・DEX等経由の総合課税ルートか）は、それ自体では20万円の判定結果を変えません。どちらのルートで売却しても、売却益は「給与所得及び退職所得以外の所得金額」として20万円の判定に含まれるためです。
ただし、相殺できる損失がある場合には、経路選択によって通算後の金額が変わり、20万円を下回るか超えるかが変わりえます。
経路選択は、改正によって新たに生まれた節税の手段です。「分離課税＝常に有利」でも「総合課税＝常に不利」でもなく、各人の課税所得・所得区分・損失の有無・翌年以後の相場見通しに応じて判断する必要があります。
一律に「分離課税を選ぶべき」とも「総合課税を選ぶべき」とも言い切れない点が、この問題の難しさであり、税理士の専門性が求められるところです。
📖 暗号資産分離課税シリーズ 記事一覧
▶ 記事A：全体像――何が変わり、何が変わらないのか
▶ 記事B：取引経路と課税方式――「どこで売るか」が課税方式を決める
▶ 本記事（記事C）：経路選択による節税パターン――分離課税と総合課税はどちらが得か
次の記事（記事D）では、損失繰越と損益通算の詳細を取り上げます。「上場株式の損失と暗号資産の利益を相殺できるか？」「ステーキング報酬と分離課税の損失を通算できるか？」「繰越控除を使っても合計所得金額は減らないのか？」といった実務上の疑問に回答します。
通達・FAQの公表によって解釈が明確になる論点もあります。本記事は情報が確定次第、随時更新していきます。
【税率の表記について】
本記事では、復興特別所得税を考慮せず、分離課税の税率を「20%」（所得税15%＋住民税5%）、総合課税の最高税率を「55%」（所得税45%＋住民税10%）と表記しています。
泉絢也（税理士・東洋大学法学部教授）
暗号資産やNFTその他のデジタル財産の高度な損益計算については、カオーリア会計事務所（藤本剛平税理士）と連携しています。
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